IMHO:
Wenn du das Formular mit Create (anstatt CreateNew) instanzierst werden die entsprechenden published properties aus der Ressource geladen. Darin ist Visible auf true. Dies bedeutet das Create gleich dein Formular anzeigst, als würdest du show aufrufen.
Im weiteren Verlauf deines Programmes kommt dann showmodal, was zu einer
Exception führt, da eben das Fenster schon längst angezeigt wird.